• Украина. Кризис 2008

     

    С финансовым кризисом НБУ решил бороться ограничениями. На прошлой неделе регулятор издал сразу два антикризисных постановления, устанавливающих новые правила на депозитном и кредитном рынках, а также предполагающих другой режим денежных расчетов в стране.

    Финансисты говорят, что новации Нацбанка предназначены не столько для всей банковской системы, сколько для двух-трех десятков финучреждений, находящихся на грани банкротства. Оба документа будут действовать до полной стабилизации отечественной банковской системы.

    Жизнь по новым правилам

    Наиболее резонансным стало первое постановление центробанка (№319), вступившее в силу в минувший понедельник. Им вводился мораторий на досрочное снятие депозитов граждан: тем позволено выдавать лишь вклады, по которым истекал срок действия договора.

    "Постановление направлено на уменьшение негативных последствий финансового кризиса. Его основная цель - остановить дальнейшее растягивание денежной массы вкладчиками", - прокомментировал документ председатель правления Первого инвестиционного банка Олег Малкин. По одним оценкам с начала октября со счетов физлиц уже было изъято 6 млрд грн. по другим - 15 млрд грн. Накладывая табу на депозиты, НБУ не ограничивал использование средств с текущих счетов. И обязал банки обеспечить бесперебойную загрузку наличности в банкоматы, а также выдачу денег не только с карточных счетов своих клиентов, но и чужих финучреждений. Напомним, что в этом месяце достаточно распространенным явлением стало введение ограничений на использование карт: клиенты ряда финучреждений (Проминвестбанка, Надра Банка, Родовид-Банка и др.) просто не имели возможности получить деньги в любом банкомате.

    Этим же документом регулятор ограничил курсовые колебания на наличном рынке: по нему разница между курсом покупки и продажи инвалюты не может превышать 5%. Тем самым НБУ ограничил в действиях спекулянтов, которые еще неделю назад покупали доллар у населения по 5,2 грн./$, а продавали его по 5,9 грн./$.

    Подстраиваться под работу по новым правилам пришлось и субъектам хозяйствования. Во-первых, на них также распространили мораторий на досрочное расторжение депозитов. Во-вторых, постановлением Нацбанка №319 им запретили покупать инвалюту под предоплату - начиная с 13 октября ее можно приобретать лишь под текущие платежи по контрактам. Одновременно был введен запрет на ее покупку для компаний, приобретающих товары, которые впоследствии не завозятся на таможенную территорию нашей страны.

    "В Украине на фоне ограниченной ликвидности растет дефицит платежного баланса из-за оттока средств иностранных инвесторов и кредиторов. Поэтому валютные ограничения, предусмотренные в постановлении, призваны снизить спрос на валюту", - рассказал первый заместитель председателя совета директоров, директор казначейства Дельта Банка Виталий Масюра. Кроме того, постановлением НБУ №328, вступившим в силу 16 октября, для отечественных компаний прописали новые графики платежей: денежные перечисления в рамках одного отделения или филиала должны проводиться день в день, в пределах одного банка - до двух операционных дней, межбанковские платежи - до трех.

    Прошелся регулятор и по правилам работы финучреждений. Постановлением №328 им ограничили объемы кредитования граждан и предприятий, не имеющих валютных поступлений: начиная с 16 октября те могут получить кредит в СКВ лишь в сумме, на которую другие заемщики погасят ранее оформленные валютные займы. Другим постановлением (№319) НБУ ограничил собственные валютные операции банков: начиная с прошлого понедельника они не имеют права приобретать СКВ под досрочное погашение своих внешних заимствований - инвалюту можно покупать лишь накануне возврата денег иностранным кредиторам (в октябре наши финучреждения активно скупали СКВ под ноябрьские выплаты).

    Отдельным разделом того же документа центробанк расписал правила предоставления НБУ стабилизационных кредитов. Те могут выдаваться под ставку от 15% годовых не более чем на 60% регулятивного капитала банка на 90% стоимости залога. В качестве обеспечения может выступать недвижимость финучреждения и имущественные права по кредитным договорам с юрлицами. Чтобы облегчить работу подопечным, Нацбанк включил в резервы всю их гривневую наличность в кассах и гособлигации и отменил резервирование по краткосрочным кредитам (до 183 дней), по которым до 13 октября приходилось замораживать 20% суммы привлечений.

    Депозитная избирательность

    В целом банкиры позитивно оценили новации регулятора. "До принятия постановлений проблемы с оттоком депозитов были у многих финучреждений, большинство из которых до этого не имели никаких сложностей ни с ликвидностью, ни с качеством кредитного портфеля. Поэтому НБУ поступил абсолютно правильно, поддержав таким образом всю банковскую систему", - рассказал начальник отдела анализа и исследований Райффайзен Банка Аваль Дмитрий Сологуб.

    Впрочем, уже к концу прошлой недели начали фиксироваться нарушения моратория на досрочное возвращение депозитов. По сути, банковская система раскололась на две части: финучреждения, испытывающие дефицит ресурса, не выдавали вклады раньше срока, ссылаясь на свежее постановление Нацбанка, те же, у кого средства были, негласно по первому требованию возвращали вклады клиентам. При этом последние, как правило, ссылались на Гражданский кодекс, которому противоречит нацбанковский мораторий, и предсказывали немыслимое количество судебных исков от вкладчиков в случае выполнения постановления НБУ.

    Одновременно финансисты нарушали платежные требования, не укладываясь в отведенные им три дня: перечисление средств по банковской системе затягивалось на шесть-восемь дней. Формально они подходили и к выполнению правила, обязывающего их обеспечить бесперебойную работу банкоматов: ряд финучреждений настроил их на выдачу только небольших сумм (500-1000 грн.), свыше которых получить наличность было невозможно.

    Не обошлось и без форс-мажоров: в прошлую среду произошел технический сбой и на несколько часов из строя вышли 6 тыс. банкоматов и несколько тысяч платежных терминалов 30 отечественных банков. Инцидент пояснили обвалом серверов Украинского процессингового центра, из-за которого финучреждения не смогли связаться с VISA и MasterCard.

    На удивление быстро удалось на прошлой неделе обуздать валютных спекулянтов, которые даже перевыполняли нацбанковские требования. В среднем по рынку разница между курсами покупки и продажи инвалюты составляла 2,5-3,5% вместо позволенных 5%. Еще проще оказалась ситуация на кредитном рынке. "Мы в июне прекратили принимать на рассмотрение крупные проекты, работая в основном по небольшим сделкам: торговое финансирование, сезонные проекты. Тогда же изменили условия ипотеки, сделав покупку жилья в кредит просто невыгодной", - отметил председатель правления УБРП Константин Полосков.

    Лишь считанные финучреждения высказывали недовольство по поводу кредитных ограничений. "Для каких-то банков это, безусловно, полезное постановление, но не для нас. У нас нет проблем с ликвидностью, однако сегодня мы вынуждены отложить до лучших времен финансирование целой очереди клиентов", - отметил председатель правления "Терра Банка" Сергей Щербина.

    "Это ограничение действительно мешает тем финучреждениям, которые имеют избыточную ликвидность и готовы кредитовать клиентов", - согласился с ним заместитель председателя правления БТА Банка Антон Тютюн.

    Кризис может затянуться

    Финансисты считают, что экстренные меры НБУ позволят им стабилизировать ситуацию. "Волнения среди населения были вызваны не объективными причинами, а психологической реакцией на сложности у Проминвестбанка и нагнетание ситуации", - сказал Дмитрий Сологуб. Эксперты по-разному оценивают сроки действия ограничений Нацбанка: по одним прогнозам, антикризисные документы будут действовать до конца этого года, по другим - до марта-апреля 2009 г.

    "Звоночком для НБУ, предвещающим улучшение ситуации на рынке, станет изменение направления денежного потока. Сейчас средства в основном выводятся из страны: наши банки и компании рассчитываются со своими иностранными кредиторами и партнерами", - пояснил ситуацию Олег Малкин.

    Специалисты считают, что в ближайшие месяцы у финучреждений будет лишь один стабильный источник ресурсов - кредитование Нацбанка. С 13 по 16 октября он предоставил подопечным в рамках рефинансирования 6,351 млрд грн. Рынок внешних заимствований останется закрытым для большинства отечественных банков: на вливания извне могут рассчитывать преимущественно финучреждения с иностранным капиталом, которых постараются поддержать их материнские структуры. Причем лишь те, что не испытывают серьезных финансовых проблем на родине. В октябре о привлечении внешних займов сообщило лишь три банка: Укрсоцбанк - $360 млн (от австрийского Bank Austria), Райффайзен Банк Аваль - $180 млн (от австрийского Raiffeisen Zentralbank Oesterreich AG), ОТП Банк - $100 млн (организаторы синдиката - австрийский Raiffeisen Zentralbank Osterreich Aktiengesellschaft и немецкий Bayerische Landesbank). Вряд ли в скором времени стабилизируется ситуация и на депозитном рынке.

    "Запрет на досрочное снятие депозитов отрицательно влияет на население и ожидать массового возврата их в банки не приходится", - отметил исполнительный директор ФГ "Консалтинг и инвестиции" Дмитрий Поддубный. И это притом что финучреждения собираются снова повышать процентные ставки по вкладам населения: по гривневым - на 0,5-1% (до 21-25,5% годовых), валютным - на 0,25-0,5% (до 13-18% годовых). Эксперты считают, что эти меры помогут лишь несколько приостановить отток депозитов, но не позволят привлечь новых вкладчиков.

     



  • На главную